AI関連バブルの終わりの始まり来るの？(´・ω・｀)

>>164
スペースXは純粋な宇宙関連じゃなくてAI関連
という認識です(´・ω・`)

SPCXが底打ちせんことには日本の宇宙関連も伸びれないんだよね(´・ω・｀)

米株はメモリ下げ以外はヨコヨコだとしても
日経はキオク下げに釣られてる銘柄多すぎてなー
半導体関連はダメだろうね🙅

SUMCOってあれ？AI革命はどこ...半導体関連では...

メイコーAI分析はこんな感じらしい

うん、これを見て「そんなにダメな決算か？」って感じるのはかなり自然だよ。内容そのものは増収増益で、業績悪化の決算ではないんだよね。ただ、株価目線だと嫌われやすいポイントがいくつか重なってる、という感じかな。

売上高は732億円で前年同期比38.0％増、営業利益は60.7億円で8.7％増、経常利益は14.2％増、純利益も5.5％増だから、表面的にはきちんと増収増益だよ。売上高も過去最高を更新していて、車載、スマホ・タブレット、衛星通信など幅広い分野が伸びている。事業環境が崩れたような決算では全然ないよ。

市場が気にしそうなのは、まず売上の伸びに対して利益の伸びが弱いところだね。売上が38％も増えたのに営業利益は8.7％増にとどまっていて、営業利益率は前年同期の約10.5％から約8.3％へ低下してるよ。

会社の説明では、原材料不足による価格高騰、新工場の立ち上げ費用、新製品の準備費用、M&A関連費用が利益を圧迫したとしてる。つまり、需要が弱いというより、売上を伸ばすための費用が先に出て、利益率が落ちた形だね。

それから、通期予想に対する進捗率も少し弱く見えるよ。

売上高は通期3,200億円に対して約22.9％だから、そこまで違和感はない。一方で、営業利益は通期380億円に対して約16.0％、経常利益は約16.1％、純利益は約14.7％しか進んでいないんだよね。単純な四半期均等なら25％が目安だから、「後半にかなり稼がないと通期計画に届かないのでは」と警戒されやすい数字ではあるよ。

ただし、設備立ち上げ費用やM&A費用が第1四半期に偏っていて、工場稼働率や生産性が今後改善するなら、後半に利益が伸びる余地はある。会社自身も通期予想を据え置いていて、営業利益380億円、前期比54.6％増というかなり強い計画を維持してるよ。

財務面では、短期借入金が429億円から697億円へ増えていて、長期借入金も増加してる。自己資本比率も40.6％から36.3％へ低下した。M&Aや設備投資のためとはいえ、利益進捗が弱い中で借入金が増えている点は、慎重に見る投資家には嫌われそうだね。

一方で、悲観一色でもないよ。会社は7月に総額約71億円の社債型種類株式を取得・消却して、年間約3.15億円だった優先配当負担をなくしてる。会社側は収益力と自己資本が回復したため、返済できると判断したと説明していて、経営側が資金繰りに強い危機感を持っているような動きではないよ。

私の見方では、これは**悪い決算というより「売上はすごく伸びたのに、期待されたほど利益が付いてこなかった決算」**だと思う。業績崩壊や減益決算ではなく、期待値との勝負で失望されるタイプだね。

特に株価が決算前まで「AI・衛星通信・車載・増益」を織り込んで上がっていたなら、営業利益率低下と通期進捗16％を理由に売られる可能性はあるよ。ただ、数字だけ見て「会社がダメになった」と判断するような内容ではない。むしろ次の第2四半期で営業利益率が戻るか、新工場費用や原材料高を吸収できるかが本当の勝負になりそうだよ。💕

再エネ関連注目してんだけどレノバダメかー
エネルギー関連がアメリカほど日本は注目されてないんだよな

半導体関連
増益も上方も許されない
大幅増配だけが許されるｗ

なんか半導体関連がおもったほど数値でてないな
つまりそういうことなんけ？

半導体関連超絶決算
アドバン、イビデン、コクサイだけ？うせやろ？

メイコーってAI関連って言われてる割に売り上げに占める割合めっちゃ小さいんだな…
知らなかったよw

今日強かった半導体関連コクサイだけ？

生成AI関連ならコンセ２倍だして上がる
それ以下だとたたき売られって体感だな

オリックスは東芝に出資してたからキオク関連の投資益だろうな

SUMCO 見てないがソシオネクストみたいに期ずれとか？
半導体関連で赤字てソシオネクストぐらいじゃないのかよ

古河は光ソリューションが伸びてるな
自動車関連はぱっとしないが

AI半導体関連は悪い意味で出尽くしになっちゃうな

■8月6日（木）半導体関連　場中決算ギャンブル

14:00
・古河電、今期経常を43％上方修正・最高益予想を上乗せ
・東応化、上期経常が49％増益で着地・4-6月期も41％増益
・コクサイエレ、今期最終を43％上方修正・5期ぶり最高益、配当も18円増額
・住友精化（半導体用特殊材料ガス・レジスト洗浄溶媒）　※定刻に出ず
・ステラケミ、4-6月期(1Q)経常は2％増益で着地

半導体関連はDCであと少しはうひゃうひょーだろう

宇宙関連ぶん投げくるね

■8月6日（木）半導体関連　場中決算ギャンブル

11:00
・ユニチカ、4-6月期(1Q)経常は2.4倍増益で着地

12:00
・ヨコオ　※定刻に出ず

13:00
・東レ、上期最終を13％上方修正
・リンテック、4-6月期(1Q)経常は27％増益で着地
・東洋紡、非開示だった今期経常は19％減益、未定だった配当は40円実施

13:30
・クリヤマＨＤ、上期経常が38％増益で着地・4-6月期も2倍増益

14:00
・東京応化工業（フォトレジスト最大手）
・ステラケミファ（洗浄･エ○チング用薬剤）
・住友精化（半導体用特殊材料ガス・レジスト洗浄溶媒）
・多木化学（水処理・環境配慮型薬剤）
・富士フイルム（フォトレジスト･CMPスラリー）

15:00
・芝浦メカトロニクス（前工程全般、東芝系）
・助川電気工業（原子力･核融合･センサー）

車載関連か(´・ω・`)

mlcc材料関連揃って売り気配(´・ω・｀)

決算ギャンブルやっぞ

■8月6日（木）半導体関連　場中決算ギャンブル

11:00　ユニチカ（ガラスクロス･ナノワイヤー）

12:00　ヨコオ（前工程検査用プローブ）

13:00
リンテック（半導体･MLCC向けテープ）
東レ（半導体素材たくさん）

13:30　クリヤマ（高耐圧絶縁膜）

14:00
東京応化工業（フォトレジスト最大手）
ステラケミファ（洗浄･エ○チング用薬剤）
住友精化（半導体用特殊材料ガス・レジスト洗浄溶媒）
多木化学（水処理・環境配慮型薬剤）
富士フイルム（フォトレジスト･CMPスラリー）

15:00
芝浦メカトロニクス（前工程全般、東芝系）
助川電気工業（原子力･核融合･センサー）

地震関連の値動きで儲けた投資家の方が汚い金だよね、没収しろ(´・ω・｀)